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PRESSEMITTEILUNG

PAION AG STARTET BEZUGSRECHTSKAPITALERHÖHUNG DURCH AUSGABE VON 18,5 MIO. AKTIEN ZU EUR 2,50 PRO AKTIE

- Ausgabe von 18,5 Mio. Aktien zu EUR 2,50 pro Aktie im Rahmen einer Bezugsrechtskapitalerhöhung

- Bezugsverhältnis 5:3

- Bezugsfrist vom 20. Juni - 4. Juli 2014

- Bezugsrechtshandel vom 20. Juni - 2. Juli 2014

- Im Anschluss sollen nicht bezogene neue Aktien im Wege eines Accelerated Bookbuilt Offering bei institutionellen Investoren platziert werden

Aachen, 18. Juni 2014 - Das Specialty Pharma Unternehmen PAION AG (ISIN DE000A0B65S3; Frankfurter Wertpapierbörse, Prime Standard: PA8) hat heute mit Zustimmung des Aufsichtsrats beschlossen, das Grundkapital gemäß Hauptversammlungsbeschluss vom 21. Mai 2014 der Gesellschaft von EUR 30.842.178,00 gegen Bareinlagen unter Gewährung eines Bezugsrechts für die Altaktionäre um bis zu EUR 18.505.305,00 auf bis zu EUR 49.347.483,00 durch Ausgabe von bis zu 18.505.305 neuen, auf den Inhaber lautenden nennwertlosen Stückaktien mit einem anteiligen Betrag am Grundkapital der Gesellschaft in Höhe von EUR 1,00 je Aktie zu erhöhen. Die Neuen Aktien werden mit Gewinnberechtigung ab dem 1. Januar 2014 ausgegeben.

Die Close Brothers Seydler Bank AG, Frankfurt, hat sich gegenüber der Gesellschaft verpflichtet, den Altaktionären die Neuen Aktien in einem Bezugsverhältnis von 5:3 anzubieten (mittelbares Bezugsrecht). D. h. fünf alte Aktien berechtigen zum Bezug von drei Neuen Aktien. Der Bezugspreis beträgt EUR 2,50 je Aktie. Die Aktionäre können die Neuen Aktien innerhalb der voraussichtlich am 20. Juni 2014 um 0:00 Uhr MESZ beginnenden und am 04. Juli 2014 um 24:00 Uhr MESZ endenden Bezugsfrist im Rahmen des Bezugsangebots beziehen. Die Bezugsrechte auf die Neuen Aktien (ISIN DE000A11QL38 / A11 QL3) werden voraussichtlich in der Zeit vom 20. Juni 2014 bis einschließlich 02. Juli 2014 XETRA im XETRA-Handel der Frankfurter Wertpapierbörse unter dem Börsenkürzel PA8B gehandelt.

Nicht bezogene neue Aktien sollen im Wege eines Accelerated Bookbuilt Offering bei institutionellen Investoren platziert werden.

Die weiteren Einzelheiten der Bezugsrechtskapitalerhöhung können dem Wertpapierprospekt, der vor Beginn der Bezugsfrist und nach Billigung durch die Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht (BaFin) veröffentlicht werden wird, und dem voraussichtlich am 20. Juni 2014 im Bundesanzeiger erscheinenden Bezugsangebot entnommen werden, die jeweils auch auf der Internetseite der PAION AG (capital.paion.com) verfügbar sein werden.

Der Nettoemissionserlös soll vorwiegend für die weitere Entwicklung von Remimazolam in den USA und der EU eingesetzt werden. Für die Phase III Programme geht PAION derzeit und vorbehaltlich weiterer Abstimmungen mit den Zulassungsbehörden von Kosten in Höhe von rund EUR 20-25 Mio. für die USA und in Höhe von rund EUR 15-20 Mio. für die EU aus. Verbleibende Erlöse aus der Kapitalerhöhung in Höhe von rund EUR 5-10 Mio. könnten dann in die Vorbereitungen zur Markteinführung investiert werden.

Die Transaktion wird von der Close Brothers Seydler Bank AG in ihrer Funktion als Sole Global Coordinator und Bookrunner begleitet. Blättchen Financial Advisory GmbH unterstützt PAION bei der Transaktion als Berater.

Dr. Wolfgang Söhngen, CEO von PAION kommentierte: "Unterstützt durch die breite Zustimmung unserer Aktionäre auf der Hauptversammlung und dem globalen Interesse an Remimazolam ist die Aufmerksamkeit für PAION weiter gestiegen. Die positive Entwicklung von Remimazolam in den vergangenen Wochen, mit positiven Phase-II-Daten und der erfolgreichen Fortführung der "String of Pearls" Strategie hat die Nachfrage auch bei institutionellen neuen Investoren weiter nachhaltig positiv beeinflusst. Wir sind daher sehr zuversichtlich, die Kapitalerhöhung erfolgreich abzuschließen."

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Über PAION
PAION AG ist ein börsennotiertes Specialty Pharma Unternehmen mit Hauptsitz in Aachen und verfügt über einen weiteren Standort in Cambridge (Vereinigtes Königreich). Das Unternehmen kann eine Erfolgsgeschichte in der Entwicklung innovativer Arzneimittel für einen erheblichen, nicht gedeckten medizinischen Bedarf für den Krankenhausbereich vorweisen. PAION AG baut sein Geschäftsmodell von einer reinen Entwicklungsgesellschaft zu einem spezialisierten Pharma Unternehmen mit einem Schwerpunkt auf Anästhesie-Produkten aus, mit dem Ziel, Remimazolam als Basis seiner künftigen Vertriebsaktivitäten zu nutzen.

Kontakt
Ralf Penner
Director Investor Relations / Public Relations
PAION AG
Martinstraße 10-12
52062 Aachen
Tel.: +49 241 4453-152
E-Mail: r.penner@paion.com
www.paion.com

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